Калькулятор крипто-ссуд
Бесплатный калькулятор криптозаймов. Оцените сумму кредита, процентные расходы, порог маржин-колла и риск ликвидации для DeFi и CeFi кредитов.
График процентов (только проценты)
| Месяц | Проценты | Накопительно | Баланс |
|---|---|---|---|
| 1 | 28,75 $ | 28,75 $ | 5 000,00 $ |
| 2 | 28,75 $ | 57,50 $ | 5 000,00 $ |
| 3 | 28,75 $ | 86,25 $ | 5 000,00 $ |
| 4 | 28,75 $ | 115,00 $ | 5 000,00 $ |
| 5 | 28,75 $ | 143,75 $ | 5 000,00 $ |
| 6 | 28,75 $ | 172,50 $ | 5 000,00 $ |
| 7 | 28,75 $ | 201,25 $ | 5 000,00 $ |
| 8 | 28,75 $ | 230,00 $ | 5 000,00 $ |
| 9 | 28,75 $ | 258,75 $ | 5 000,00 $ |
| 10 | 28,75 $ | 287,50 $ | 5 000,00 $ |
| 11 | 28,75 $ | 316,25 $ | 5 000,00 $ |
| 12 | 28,75 $ | 345,00 $ | 5 000,00 $ |
Крипто-обеспеченные займы несут риск ликвидации при падении залога. Ставки и условия зависят от платформы. Не является финансовой рекомендацией.
Как использовать Калькулятор крипто-ссуд
Калькулятор криптозайма рассчитывает стоимость процентов, цену ликвидации и динамику LTV для займа под залог криптовалюты.
Используйте перед получением криптозайма на платформах Nexo, BlockFi или Compound для понимания реальной стоимости и рисков.
Гайд по входным параметрам и допущениям
Сумма залога — криптовалюта, закладываемая в качестве обеспечения. Сумма займа в USD — сколько вы занимаете. Коэффициент LTV должен оставаться ниже 50–80% в зависимости от платформы.
Годовая процентная ставка варьируется в зависимости от платформы и типа залога. Поле поддерживающего LTV показывает, при каком LTV кредитор проведёт ликвидацию.
Как правильно интерпретировать результаты
Расчёты крипто-кредитов моделируют полную структуру затрат на заимствование под криптовалютное обеспечение — включая процентные ставки, требования к залогу (коэффициент кредита к стоимости или LTV), пороги ликвидации и альтернативные издержки заблокированного залога. Типичный CeFi крипто-кредит под 8% годовых с 50% LTV на обеспечение в $100 000 BTC даёт $50 000 заёмных средств при годовой стоимости процентов $4 000, в то время как заблокированные BTC не могут использоваться для стейкинга или в DeFi для дополнительной доходности.
Критическая метрика риска в кредитовании под криптовалютное обеспечение — расстояние до ликвидации — процент падения цены залога, вызывающий принудительную продажу. При кредите с 50% LTV и порогом ликвидации 80% залог может упасть на 37,5% до ликвидации. На крипторынках, где коррекции 30-50% обычны, эта маржа опасно тонка. Всегда моделируйте цену ликвидации и устанавливайте оповещения на уровне 20% и 10% выше этого порога.
Практические сценарии и рабочий процесс
У инвестора 10 BTC стоимостью $650 000, и ему нужны $200 000 на первоначальный взнос за недвижимость. Крипто-кредит под 8% годовых с 50% LTV требует внести 6,15 BTC в качестве залога ($400 000 по текущим ценам) для заимствования $200 000. Годовые проценты: $16 000. Ликвидация происходит при падении BTC ниже $39 000 (снижение на 40%). Инвестор должен решить, оправдывает ли сохранение позиции в BTC годовую стоимость $16 000 по сравнению с простой продажей 3,08 BTC.
Заёмщик DeFi использует Aave для заимствования $50 000 USDC под залог $100 000 в ETH под 3,5% переменных годовых. Порог ликвидации: 82,5% LTV. По текущим ценам ETH может упасть на 17,5% до ликвидации. При исторической 30-дневной волатильности ETH 25% вероятность падения на 17,5% в любом месяце составляет примерно 20-25% — статистически эта позиция вероятно столкнётся с давлением ликвидации в течение 4-5 месяцев.
Чек-лист по рискам и исполнению
- Перед взятием крипто-кредита рассчитайте: (1) полную стоимость процентов за ожидаемый срок кредита, (2) цену ликвидации вашего залога, (3) историческую вероятность падения до этой цены, и (4) было бы ли продать часть залога более выгодно, чем платить проценты по кредиту.
- Отслеживайте показатель здоровья кредита ежедневно во время волатильных рынков. Установите оповещения на 20% выше порога ликвидации для обеспечения достаточного времени реакции для добавления залога или частичного погашения.
Типичные ошибки
- Недооценка вероятности ликвидации. Крипторынки регулярно переживают коррекции 30-50%. Если ваша цена ликвидации на 35% ниже текущей цены, исторические данные показывают, что это расстояние преодолевается в большинстве 12-месячных периодов. Учитывайте реалистичные вероятности просадок.
- Взятие крипто-кредитов для покупки ещё больше криптовалюты (рекурсивное кредитное плечо). Это усиливает как прибыли, так и убытки и создаёт каскадный риск ликвидации. Если залоговый актив падает, ваш кредит становится недостаточно обеспеченным, а приобретённый актив тоже падает — двойной убыток, способный полностью уничтожить позицию.
Бенчмарки доходности и диапазоны ожиданий
Бенчмарки ставок CeFi: крупные платформы предлагают 6-12% годовых для кредитов в USD под крипто-обеспечение. Переменные ставки DeFi колеблются шире: 2-5% при низком спросе, 15-30% при высоком. Сравнение текущих ставок с этими бенчмарками показывает, выгодны ли текущие условия заимствования.
Бенчмарки частоты ликвидаций: во время краха мая 2022 за одну неделю было ликвидировано криптокредитов на сумму более $1 млрд. Анализ показывает, что кредиты с LTV выше 65% на момент краха имели уровень ликвидации свыше 40%. Поддержание LTV ниже 50% исторически снижает вероятность ликвидации до менее 10% даже во время крупных коррекций.
Гигиена данных и поддержка модели
Еженедельно проверяйте все активные кредитные позиции: текущий LTV, расстояние до ликвидации в процентах и долларах, накопленные процентные платежи. Обновляйте оповещения о цене ликвидации после любого движения цены залога свыше 10%.
Ведите реестр затрат по кредитам, отслеживая общую сумму выплаченных процентов по каждому кредиту за всё время. Сравнение общих процентных расходов с выгодой от сохранения кредита (избежание налога на прирост капитала, сохранение крипто-экспозиции) гарантирует экономическую рациональность заимствования.
Авторитетные источники
Частые вопросы
Как работает DeFi крипто-займ?
Вы вносите крипту (обычно ETH, BTC или стейблкоины) как залог в Aave или Compound, затем берёте взаймы до определённого процента её стоимости (обычно 50–80% LTV). Проценты начисляются поблочно, проверка кредитной истории не нужна. Если цена залога падает и LTV превышает порог ликвидации, протокол автоматически продаёт ваш залог.
Что такое LTV и почему это важно?
Loan-to-Value — это долг, делённый на стоимость залога. Займ $5 000 под $10 000 ETH = 50% LTV. Порог ликвидации Aave для ETH — 82,5%, поэтому если ETH падает на 40%, ваш LTV прыгает до 83% и 50% позиции ликвидируется со штрафом 5%. Большинство осторожных заёмщиков остаются ниже 40% LTV для безопасности.
Какие типичные ставки по крипто-займам?
Ставки заимствования стейблкоинов на Aave V3 в 2025 году варьировались от 4% до 12% APY, ETH 1–3%, BTC 0,5–2%. CeFi-платформы вроде Nexo предлагают 0–13,9% в зависимости от уровня лояльности. Переменные ставки взлетают при высоком спросе — заимствование USDC достигло 25% на Aave во время цикла плеча в мае 2024.
При каком падении цены ликвидируется мой займ?
Если вы берёте при 50% LTV с порогом ликвидации 80%, ваш залог может упасть на 37,5% до ликвидации. При 70% LTV достаточно падения на 12,5%. Формула: макс. падение = 1 − (текущий LTV ÷ порог ликвидации). Всегда моделируйте крах на 50% перед заимствованием — у ETH такое было 5 раз с 2018 года.
Какая главная ошибка DeFi-заёмщиков?
Заимствование при 70%+ LTV в надежде «активно управлять». Ликвидации происходят за минуты при флэш-крашах — крах мая 2021 ликвидировал $2,5 млрд крипто-займов за 24 часа. Ограничивайте начальный LTV 30–40%, ставьте ценовые алерты на 20% выше ликвидации и держите стейблкоины наготове для погашения или пополнения залога.
Aave, Compound или CeFi — что лучше?
Aave V3 имеет самую глубокую ликвидность ($12B+ TVL) и широкую поддержку активов, включая E-Mode для повышенного LTV на коррелированных активах. Compound проще, но меньше. CeFi (Nexo, Ledn) предлагает фиксированные ставки и фиатный вывод, но добавляет контрагентский риск — Celsius и BlockFi заморозили выводы в 2022 году. DeFi некастодиально, но требует газ (~$5–50 на mainnet).
Связанные калькуляторы
← ← Все инструменты: DeFi и доходность